来源| 贸易金融
记者| 张铭研
三江汇聚，码头泊得天下船；海定波宁，口岸连通五大洲。
宁波——这里曾经激荡着百年中国制造的先声，飞扬着实业兴邦的家国梦想。这里当今已经是中国制造业重要基地，拥有全国数量最多的国家级制造业单项冠军。这里如今经济总量已突破万亿元，成为国内经济最活跃的区域之一。
孕育于此的宁波银行知行合一、创新发展、顺势而为，发展成为一家高增长和高质量并驾齐驱的龙头城商行。宁波银行是目前A股上市银行中估值最高的银行之一，也是唯一一家连续10年盈利保持15%以上增长的上市银行。
近日，宁波银行发布2021年业绩快报，全年实现资产规模突破2万亿，营业收入527.2亿，同比增长28.24%，归母净利润195.2亿，同比增长29.67%。2021年末不良率0.77%，比前三季度下降1bp。
01
对私：消费金融开启新篇章
宁波银行知行合一。早在2014年报中提出“大零售”战略，在接下来几年时间里，宁波银行个人信贷业务实现多次华丽蜕变，2020年首次超越公司业务，2021年拿下消费金融牌照......
具体来看，近几年宁波银行个人信贷业务营业收入占比快速提升，个人贷款余额自2017年以来持续加速增长，2020年首次超越公司业务。2020年宁波银行新设三大利润中心：个人信贷、远程银行与资产管理。历史上看，宁波银行每次新设利润中心都预示着战术方向上的优化，因此本次调整意味着宁波银行更加注重零售业务的投入和线上渠道开拓。
宁波银行持续推进产品升级，融入大数据分析，聚焦重点客户，上线信贷类客户标签超过200个。在宁波银行的零售布局中，个人消费贷款占据了重要份额。消费贷款增速在2018年以来保持平稳，2020年个人消费贷款余额1783.78亿元。
2021年上半年宁波银行个人消费贷款为1984.24亿元，住房贷款由于低基数的缘故，实现了较快增长。虽然房贷政策有所限制，但横向对比，宁波银行住房贷款在贷款总额中的占比，仅为4.3%，仍然远低于15%的平均水平，未来仍有较大提高空间。
02
对公：服务实体经济新里程
一路走来，宁波银行对公业务背后是长三角制造业的资源禀赋和产业能力，承担的是企业梦想接续和使命担当。
江浙民营经济活跃发达，中小微企业数量众多，在此基础上，宁波银行将小微业务独立出来并成立了零售公司利润中心，并锁定“大银行做不好，小银行做不了”的经营策略。2021年上半年，宁波银行对公客户总数达到48万户以上。其中，90%以上为小微和民营企业。
公司贷款中，宁波银行的零售公司贷款增速明显高于批发公司贷款。2021年上半年，公司贷款4143.71亿元，批发公司贷款2702亿元，零售公司贷款1311亿元，在贷款总额中的比例分别为52.1%、34%和16.5%，其中，零售公司贷款占比自2015年8.6%不断提升至2021上半年的16.5%，2019年以来同比增速接近40%。
事实上，宁波银行对于批发公司客户的经营策略也在不断转型升级。追溯到2017年，宁波银行在原有的“上市赢”、“银证赢”以及“进出口赢”专项金融服务方案的基础上，针对上市或者拟上市公司强化营销，为后续业务发展奠定基础。2018年，制定了“211”工程，计划用三年目标，每家分支机构实现100个有效公司客户。2019年补加了“123”客户覆盖率计划，在实现了数量高速增长之后，深挖有效客户，提升价值。
2021年上半年，宁波银行积极强化渠道拓展，提升获客能力，头部客户、机构客户、上市公司等重点客户覆盖率持续提升。从批发公司客户数量来看，有效客户占比不断提高，2021年上半年批发公司客户超过11万，有效客户接近2万。其中，有效客户的户均贷款为1309.2万，随着有效客户高速增长，户均贷款有所降低。
在产品体系建设方面，宁波银行不断完善产品体系，重视线上化和移动化。其中，在票据、财资、政务、易收宝等产品方面继续加强比较优势。例如，票据方面以票据生命周期为主线，打造开票、收票、贴现、融资、托收全流程线上服务。
丰富且完善的产品体系是宁波银行服务实体经济的重要抓手。
在未来，宁波市聚焦制造业发展，提出将要打造“246”万千亿级产业集群，包括建设绿色石化、汽车两个万亿级产业集群，建设高端装备、电子信息、新材料、软件与新兴服务等4个五千亿级产业集群，建设关键基础件、智能家电、时尚纺织服装、生物医药、文体用品、节能环保等6个千亿级产业集群。
可以预见，依托新产业集群发展趋势，宁波银行服务实体经济将开启新里程。
03
中间：把握财富管理新动能
宁波银行的收入结构持续优化，全行非息收入占比接近40%，轻资本的投行、托管、国金、票据，以及财富管理业务盈利占比不断提升。
目前中间业务普遍将财富管理视为第二成长曲线，而宁波银行的财富管理业务受益于江浙区域的客户资源优势，零售AUM及中收存在高成长空间。
财富管理从2018年起就已经成为宁波银行个人业务的重要转型方向。多年来，宁波银行积极把握市场趋势和机会，强化渠道经营能力，持续升级拓客模式，完善产品体系，推动个人客户数和AUM稳步增长，客群分布和资产结构进一步优化。
宁波银行财富管理业务如何引流呢？主要通过宁波银行APP。
手机APP按照流程划分，可以分为引流和变现两个部分。第一，引流部分包含生活、便民、优惠活动、日常转账、支付和助手部分。第二，变现部分包含传统融资和理财代销。融资针对不同的客群提供了差异化产品，理财涵盖了基金、信托、黄金、固收、永赢专区等较为丰富的代销体系。
2021年上半年，宁波银行零售AUM总量6095亿元，同比增长24.1%，2019年以来增速维持在20%以上。基金保有量1009亿元，较年初新增241亿元。财富客户707万户，较年初增加69万户，财富管理客户基础进一步夯实。
具体来看，2021年上半年，宁波银行实现代理类业务收入33.94亿元，同比增加3.96亿元，主要是代客理财、代理基金、代理保险等财富管理手续费收入较快增长所致。同时，得益于资产托管业务稳步发展，易托管品牌价值与客户影响力持续提升，2021年上半年宁波银行实现托管类业务收入2.39亿元，同比增长39.77%。
宁波银行私人银行多年来也呈现高速增长趋势。宁波银行坚持内外联动，不断丰富私人银行业务服务与产品体系，持续打造专业服务团队，实现私银客户数和AUM总量的持续增长。
2021上半年宁波银行私人银行客户数量达11209户，同比增长63.3%。私人银行AUM余额达1288亿，同比增长49.8%。私人银行逐步搭建起总行-分行-支行的经营构架，持续完善现金管理、类固收、权益类、另类、保障类、海外配置等产品体系。同时，整合资源满足私人银行客户的全方位的综合需求，聚焦个人、家庭、事业三个方面。
04
投资：精准把握市场新增长
投资能力与企业收益能力是绑定在一起的。从2010年开始，宁波银行对市场判断精准，展现出优秀的投资能力。
嗅觉精准，宁波银行能够提前研判市场。在金融去杠杆前，宁波银行提前降低非标资产配置，2016年宁波银行证券投资规模同比增长52.35%，主要增长来源是标准类债券投资，包括：政府债券、政策性金融债和企业债券。
紧跟市场变化，把握投资标的增长趋势。2017-2018年宁波银行转向货币基金配置，投资千亿规模货币市场基金，此时货币市场基金收益率约为5%，考虑到货币基金免税，实际免税前收益约达到6.67%，远高于同期利率债收益率。
优秀是一种习惯，宁波银行不出预料地抓住了债券配置好时机。2019-2020年宁波银行配置大量债券，也为公司带来了不错的投资收益。其中2019年公司抓住债券波段交易机会，2020年宁波银行抓住债券配置时机，赚取投资收益。
总体上，宁波银行的投资类资产占总资产的比重一直维持在高位。
2021年上半年，宁波银行投资类资产共计8606.05亿元，占总资产的比重约为46.93%，在上市银行中排名第一。其中交易性金融资产3214亿元、债权投资2379亿元、其它债权投资3011亿元，分布较为均衡。
宁波银行投资类资产占比较高，由投资资产带来的利息收入和投资收益将继续成为宁波银行重要的营业收入来源，进而推动宁波银行继续实现高质量和高增长发展。
展望2022年，宁波银行将继续依托清晰的战略规划，依托“大银行做不好，小银行做不了”的经营策略，拓展优质经营区域，开启服务实体经济新里程。通过对私业务和财富管理业务给更多的人带来美好的生活，把握新动能，开启发展新篇章。当然，宁波银行还将凭借优秀投资能力拓展轻资产业务，把握新趋势，实现高增长。展望2022年，宁波银行将在中流击水中挺立潮头，实现发展新起航。
